ใช้ในอุตสาหกรรมการผลิตเซลล์แสงอาทิตย์ เนื่องจากมีคุณสมบัติในการดูดซับแสงได้ดี โดยเฉพาะในเซลล์แสงอาทิตย์ชนิดฟิล์มบาง นอกจากนี้ยังใช้เป็นวัสดุในอุปกรณ์อิเล็กทรอนิกส์ เช่น ทรานซิสเตอร์และไดโอด เนื่องจากมีคุณสมบัติเป็นสารกึ่งตัวนำ นิยมใช้ในงานวิจัยและเทคโนโลยีนาโน เช่น การผลิตควอนตัมดอท ซึ่งมีการนำไปใช้ในจอแสดงผล (LED) และการถ่ายภาพทางการแพทย์ เพราะสามารถเรืองแสงในช่วงความยาวคลื่นที่ต้องการได้ ยังมีการใช้ในเซนเซอร์ตรวจจับแสงและอุปกรณ์โฟโตโวลเทอิก แต่เนื่องจากแคดเมียมเป็นสารพิษ การใช้งานจึงต้องควบคุมอย่างเข้มงวดเพื่อป้องกันผลกระทบต่อสิ่งแวดล้อมและสุขภาพ